9月28日，中國銀保監(jiān)會(huì)正式發(fā)布《商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》(以下簡稱《辦法》)，作為《關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見》(以下簡稱“資管新規(guī)”)配套實(shí)施細(xì)則公布。

據(jù)介紹，2018年7月20日—8月19日，銀保監(jiān)會(huì)就《辦法》向社會(huì)公開征求意見，金融機(jī)構(gòu)、行業(yè)自律組織、專家學(xué)者和社會(huì)公眾給予了廣泛關(guān)注。我會(huì)對反饋意見逐條進(jìn)行認(rèn)真研究，充分吸收科學(xué)合理的建議，絕大多數(shù)意見已采納或擬在理財(cái)子公司業(yè)務(wù)規(guī)則中采納。

《辦法》與“資管新規(guī)”充分銜接，共同構(gòu)成銀行開展理財(cái)業(yè)務(wù)需要遵循的監(jiān)管要求。主要內(nèi)容包括：嚴(yán)格區(qū)分公募和私募理財(cái)產(chǎn)品，加強(qiáng)投資者適當(dāng)性管理;規(guī)范產(chǎn)品運(yùn)作，實(shí)行凈值化管理;規(guī)范資金池運(yùn)作，防范“影子銀行”風(fēng)險(xiǎn);去除通道，強(qiáng)化穿透管理;設(shè)定限額，控制集中度風(fēng)險(xiǎn);加強(qiáng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管控，控制杠桿水平;加強(qiáng)理財(cái)投資合作機(jī)構(gòu)管理，強(qiáng)化信息披露，保護(hù)投資者合法權(quán)益;實(shí)行產(chǎn)品集中登記，加強(qiáng)理財(cái)產(chǎn)品合規(guī)性管理等。

在過渡期安排方面，《辦法》與“資管新規(guī)”保持一致，并要求銀行結(jié)合自身實(shí)際情況，按照自主有序方式制定本行理財(cái)業(yè)務(wù)整改計(jì)劃，經(jīng)董事會(huì)審議通過并經(jīng)董事長簽批后，報(bào)監(jiān)管部門認(rèn)可。監(jiān)管部門監(jiān)督指導(dǎo)各行實(shí)施整改計(jì)劃，對于提前完成整改的銀行，給予適當(dāng)監(jiān)管激勵(lì)。過渡期結(jié)束后，對于因特殊原因難以回表的存量非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)類資產(chǎn)，以及未到期的存量股權(quán)類資產(chǎn)，經(jīng)報(bào)監(jiān)管部門同意，商業(yè)銀行可以采取適當(dāng)安排妥善處理。

發(fā)布實(shí)施《辦法》，既是落實(shí)“資管新規(guī)”的重要舉措，也有利于細(xì)化銀行理財(cái)監(jiān)管要求，消除市場不確定性，穩(wěn)定市場預(yù)期，加快新產(chǎn)品研發(fā)，引導(dǎo)理財(cái)資金以合法、規(guī)范形式進(jìn)入實(shí)體經(jīng)濟(jì)和金融市場;促進(jìn)統(tǒng)一同類資管產(chǎn)品監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，更好保護(hù)投資者合法權(quán)益，逐步有序打破剛性兌付，有效防控金融風(fēng)險(xiǎn)。

下一步，銀保監(jiān)會(huì)將持續(xù)做好配套制度建設(shè)，不斷完善理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)管框架，同時(shí)與相關(guān)部門積極溝通協(xié)調(diào)，為理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)范健康發(fā)展創(chuàng)造良好的外部環(huán)境。商業(yè)銀行應(yīng)按照“資管新規(guī)”和《辦法》要求，推進(jìn)理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)范轉(zhuǎn)型，實(shí)現(xiàn)新舊規(guī)則有序銜接和理財(cái)業(yè)務(wù)平穩(wěn)過渡。(來源：經(jīng)濟(jì)日報(bào))